Los movimientos de consolidación previsibles en algunos segmentos del sector de las TI

Vamos a repasar qué movimientos corporativos de fusiones y adquisiciones se pueden dar en algunos segmentos del sector de las TI en 2005 y 2006.

En el segmento de las aplicaciones empresariales (enterprise applications) ya se ha producido una consolidación en los últimos años por el propio hecho de la popularidad de los ERPs, que ha relegado las soluciones funcionales parciales o “best of breed” a desaparecer o ser absorbidas por los fabricantes de ERPs. Estos se han ido consolidando en cada segmento, y cada vez quedan menos fabricantes de alcance mundial, y éstos tienen una cuota mayor de mercado. El ámbito de soluciones para pymes era el único que quedaba libre del alcance de la multinacionales, y ahora ya está siendo colonizado por las mismas, con una apuesta muy fuerte de SAP (con Business One) y Microsoft (con Axapta/Navision y Great Plains).

¿Quiénes quedan en el mercado de los ERPs?

A nivel mundial sólo quedan tres grandes: SAP, Oracle (incluyendo Peopleasoft y JDEdwards) y Microsoft. ¿Puede darse algún movimiento entre ellos? El más lógico, casi demasiado, es entre Microsoft y SAP. ¿Cómo? Microsoft podría comprar SAP. De hecho ya estuvieron en conversaciones. También podrían aprovechar ambos para ligar a la operación aspectos convergentes de sus preocupaciones estratégicas, de modo que de la fusión saliera una compañía totalmente renovada, capaz de competir con otros líderes del futuro sector: IBM y Accenture. En ese sentido creo que Microsoft y SAP se pueden entender mejor que Microsoft y Accenture. Son más iguales (ambas son compañías de software) y a la vez más complementarios (una norteamiericana y otra europea). Además no se solapan apenas (salvo en aplicaciones para pymes, donde hay un mundo inmenso, y hasta puede ser bueno tener varias marcas). Y, sin embargo, ambas tienen retos estratégicos como entrar en los servicios o desarrollar un negocio de outsourcing fuerte. En este sentido no sería de extrañar que metieran en la operación a una empresa mediana de servicios, fuerte en outsourcing (EDS o Cap Gemini, por ejemplo). Y más adelante podrían incorporar a alguna consultora de integración mediana (BearingPoint, por ejemplo). Aunque es más difícil, cabría que se incorporase a este consorcio la norteamericana Dell, para darle el componente hardware.

IBM por su parte podría comprar algún fabricante de ERPs intermedio (por ejemplo la sueca Intentia, la fabricante de Movex). Y Accenture podría entrar en una operación con HP, quizás aliándose con Oracle.

Es decir, veo un escenario en el que quedasen tres grandes competidores en el ámbito del sector de los servicios y las tecnologías informáticas, incorporando grandes organizaciones de software, hardware y servicios:

1. Microsoft+SAP+CapGemini+EDS+BearingPoint+Dell

2. IBM+PWC+Intentia+Lenovo

3. HP+Accenture+Oracle+Peoplesoft+JDEdwards

Si hubiera de apostar, lo haría especialmente por el consorcio 1.